Skiedrų kainos mažinamos, o traškučiai parduodami lėtai.Iš pirmo žvilgsnio absurdišką balsą jau nuo pirmojo šių metų pusmečio šaukia begalė žmonių.Pirmąjį 2022 m. pusmetį dėl vangios paklausos buitinės elektronikos rinkoje lustų pramonė kadaise pradėjo kainų mažinimo bangą.Antroje metų pusėje siužetas pasikartojo.
Neseniai CCTV naujienos pranešė, kad STMicroelectronics lustas, kaip pagrindinis elektroninės valdymo sistemos komponentas, buvo vienas paklausiausių lustų produktų 2021 m. Jis sumažėjo iki maždaug 600 juanių, ty 80 %.
Taip sutapo, kad kito lusto kaina pernai dešimt kartų skyrėsi nuo šių metų.Traškučių kaina prilygsta kiaulienos kainai, kyla ir krenta.Skirtumas tarp aukščiausios kainos ir ankstesnės normalios kainos yra itin perdėtas.Pranešama, kad žiniasklaida pranešė, kad 600 juanių STMicroelectronics lusto įprasta kaina 2020 m. bus tik dešimtys juanių.
Atrodo, kad čipsų karštinė praėjo.Ar debesis, kuris praėjusiais metais apgaubė visą technologijų ratą, netrukus išsisklaidys?Anot „Bloomberg“, didžioji dauguma mikroschemų įmonių šiuo metu tiki, kad šioje karštoje rinkoje dar ilgai įvyks esminis lūžis, o kai kurios net pesimistiškai mano, kad puslaidininkių pramonė pradės didžiausią nuosmukį per dešimtmetį.
Keletas džiaugiasi, keli liūdi, o lustų kaina lavina.Be pramonės tylos, bijau, kad karnavale yra daugybė rinkų.
Sumažėjo, bet ne visiškai?
Lustų kainų lavina neatsiejama nuo pasaulinio elektronikos vartojimo nuosmukio.
Iš naujausios TSMC finansinės ataskaitos matyti, kad išmaniųjų telefonų verslas, kadaise rėmęs pusę šalies, nebėra didžiausias pajamų šaltinis, o šio verslo dalis, kaip manoma, toliau mažės.Išmaniųjų telefonų ir asmeninių kompiuterių siuntos nuo šių metų pradžios nebuvo tokios geros kaip sausio mėn.„CINNO Research“ duomenimis, pirmąjį 2022 m. pusmetį Kinijos išmaniųjų telefonų SoC terminalų siuntų buvo apie 134 mln.
Kalbant apie asmeninius kompiuterius, rinkos tyrimų bendrovės „Mercury Research“ duomenimis, antrąjį šių metų ketvirtį stalinių kompiuterių procesorių pardavimai nukrito iki žemiausio lygio per beveik 30 metų, o bendras procesorių siuntų skaičius sumažėjo didžiausias per metus nuo to laiko. 1984. Pietų Korėjos išmaniųjų telefonų pardavimas per metus sumažėjo 29,2%, o kompiuterių ir pagalbinės įrangos eksportas sumažėjo 21,9%, o atminties lustų siuntos sumažėjo 13,5%.
Tiekėjų paklausa mažėja, pasroviui ir toliau mažėja užsakymai, o kaina natūraliai vėsta
Tačiau reikėtų pažymėti, kad šie lustai su sumažintomis kainomis neturi jokio apibendrinimo poveikio visai puslaidininkių pramonei.Ar lustas tikrai atpigo?Žinia apie „nuosmukį“ vis dar yra gamintojų, kurie atsisako tendencijos ir skelbia kainų didėjimą.Pavyzdžiui, „Intel“, „Qualcomm“, „Meiman Electronics“, „Broadcom“ ir kt. planuoja kelti kai kurių savo lustų produktų kainas.
Nikkei teigimu, Intel informavo klientus, kad puslaidininkių gaminių kainos padidės antrąjį 2022 m. pusmetį. Tikimasi, kad tai padidins daugelio produktų, tokių kaip pagrindiniai serveriai ir kompiuterių procesorių, kainas. ir periferiniai lustai.Priklausomai nuo tipo, mažiausias skaičius yra vienženklis, o didžiausias padidėjimas gali siekti 10–20%.
Ar lustas kyla ar ne?Galima sakyti, kad buitinės elektronikos lustų kaina staiga nukrito dėl sumažėjusios paklausos, tačiau MCU paklausa kitose taikymo srityse, tokiose kaip automobiliai ir pramoninis valdymas, lėmė aukštas susijusių lustų kainas.Nuo pat neįprastų mobiliųjų telefonų siuntų pradžios lustų pramonės ateitis buvo įdomiai įvardijama kaip lėtas pardavimas, tačiau iš tikrųjųlustų trūkumas kai kuriose pramonės šakose dar nesibaigė.
2022 m. Kinijos Nanšos tarptautinio integrinių grandynų pramonės forumo duomenys rodo, kad dabartiniai lustų produktai gali patenkinti vidutiniškai tik 31% automobilių gamintojų poreikių.Mėnesio duomenys rodo, kad GAC antrąjį ketvirtį susidūrė su 33 000 žetonų trūkumu.
Naujoji energetikos pramonė klostosi sklandžiai, o lustų paklausa ateityje neturėtų būti nuvertinta.Pranešama, kad vidutinis automobilis turi naudoti 500 lustų, o naujos energijos transporto priemonės gabena daugiau lustų.Praėjusiais metais pasaulyje buvo parduota apie 81,05 mln. automobilių, o tai reiškia, kad visam automobilių pramonės tinklui reikia 40,5 mlrd.
Be to, aukščiausios klasės lustai vis dar aukštai viršija rinkos altorių.Viena vertus, lustų su pažangiomis proceso technologijomis paklausa tiekėjų pramonės grandinėje niekada nesumažėjo.Anksčiau buvo pranešta, kad TSMC 3 nm lustai bus masiškai gaminami rugsėjį, o „Apple“ bus pirmasis klientas, kuris naudos TSMC 3 nm lustus.
Pranešama, kad kitais metais, įskaitant naująjį A17 procesorių ir M3 serijos procesorius, Apple naudos TSMC 3nm.Kita vertus, trūksta aukšto proceso puslaidininkinės įrangos, o 3 nm ir 2 nm pažangių procesų išeiga lemta maža, o 2024–2025 m. gali atsirasti 10–20 proc. pasiūlos atotrūkis.
Dėl to dar mažesnė tikimybė, kad kaina kris.Įvairūs ženklai byloja, kad lustai krenta vienas po kito, o ši industrija toli gražu nėra tokia paprasta, kaip atrodo.
Vartojimo traškučiai iškrenta?
Viena pusė išmirė, o kita pusė klestėjo.
Buitinės elektronikos lustai išgyveno šlovingiausią laikotarpį per pastaruosius dvejus metus.Sumažėjus elektroninio vartojimo lygiui, jie pagaliau nusileido nuo altoriaus.Šiuo metu daugelis lustą gaminančių įmonių yra užsiėmusios perkeldamos savo verslą iš vartotojų į automobilių ir inžinerijos sritis.TSMC automobilių rinką įvardijo kaip prioritetinį artimiausių kelerių metų projektą.Pranešama, kad žemyninėje dalyje vietinių MCU grotuvų, tokių kaip Zhaoyi Innovation, Zhongying Electronics ir China Micro Semiconductor, automobilių verslas taip pat tampa vis akivaizdesnis.
Konkrečiai kalbant, pirmasis Zhaoyi transporto priemonėms skirtas MCU produktas kovo mėn. pateko į klientų mėginio bandymo etapą ir šiais metais tikimasi, kad jis bus masiškai pagamintas;„Zhongying Electronics“ daugiausia naudojama kėbulo valdymo MCU daliai ir tikimasi, kad ji bus užklijuota metų viduryje.Nugara;„China Microelectronics“ savo prospekte parodė savo ryžtą kurti automobiliams skirtus lustus.Jos IPO planuoja surinkti 729 mln. juanių, iš kurių 283 mln. juanių bus panaudoti automobilių lustų tyrimų ir plėtros projektams.
Tai suprantama.Galų gale, buitinių automobilių skaičiavimo ir valdymo lustų lokalizacijos koeficientas yra mažesnis nei 1%, jutiklių lokalizacijos rodiklis yra mažesnis nei 4%, o galios puslaidininkių, atminties ir ryšių lokalizacijos rodikliai yra 8%, 8% ir atitinkamai 3 proc.Naujų energetinių transporto priemonių gamyba šalyje auga, o visa išmanioji ekosistema, įskaitant autonominį vairavimą, vėliau taip pat sunaudos daug puslaidininkių.
Ir kaip sunku bus toliau laikytis vartotojų traškučių?
Anksčiau buvo pranešta, kad „Samsung“ laikinai sustabdė visų verslo vienetų, įskaitant plokštes, mobiliuosius telefonus ir atminties lustus, pirkimą, o net daugelis Korėjos atminties gamintojų imsis iniciatyvos sumažinti kainas daugiau nei 5% mainais už pardavimą.„Nuvoton Technology“, kuri daugiausia dėmesio skiria plataus vartojimo elektronikai, praėjusiais metais taip pat išaugo daugiau nei 5,5 karto, o grynasis pelnas buvo 7,27 NT USD už akciją.Šių metų balandį ir gegužę rezultatai išliko vienodi – pajamos sumažėjo atitinkamai 2,18% ir 3,04%.
Galbūt daug ko nepaaiškinti, bet „Wind“ duomenys rodo, kad gegužės 9 d. savo 2022 metų pirmojo ketvirčio finansines ataskaitas paskelbė 126 puslaidininkių kompanijos visame pasaulyje, iš kurių 16 patyrė grynojo pelno mažėjimą per metus arba net praradimas.Vartotojų lustai sparčiai krenta iš palankumo, o automobiliai ir pramonės kontrolė tapo kitu pelno siekiančiu tašku lustų rinkoje.
Bet ar tikrai viskas taip paprasta, kaip atrodo?
Ypač kai kuriems vietiniams lustų gamintojams perėjimas nuo plataus vartojimo elektronikos srities į automobilių sritį yra daug daugiau, nei gali nuspręsti rinkos karštis.Visų pirma, vietiniai traškučiai turėtų būti pasroviui, o vartojimo sritis užima pirmąją vietą – 27 proc.Net jei pažvelgtumėte į pasaulį, vidaus rinka taip pat yra didžiausia puslaidininkių rinka.Duomenys rodo, kad 2021 m. puslaidininkių pardavimai Kinijos žemyninėje rinkoje sieks 29,62 mlrd. JAV dolerių, ty 58% daugiau nei per metus.Tai didžiausia puslaidininkių rinka pasaulyje, kuri sudaro 28,9 % viso pasaulio puslaidininkių pardavimo..
Antra, pati lustų pramonė turi didesnę pelno maržą išmaniųjų telefonų ir 5G srityse.Paimdami TSMC kaip pavyzdį,
TSMC siuntos sudaro 70 % automobilių MCU rinkos, tačiau pagal 2020 m. pajamų duomenis automobilių lustų indėlis sudaro tik 3,31 %.Iki 2022 m. pirmojo ketvirčio TSMC išmaniųjų telefonų ir didelio našumo skaičiavimo sritys sudarys atitinkamai 40% ir 41% grynųjų pajamų, o daiktų internetas, automobiliai, DCE ir kiti - tik 8%, 5%, 3% ir 3 %, atitinkamai.
Paklausa yra mažesnė, bet pelnas vis tiek yra, ir tai yra dilema.Tai turbūt labiausiai varginantis dalykas puslaidininkių rinkoje.
Po bumo, vartotojų karnavalas?
Kai traškučių kaina svyruoja, vartotojai yra laimingiausi.Mobilieji telefonai, automobiliai ir net išmanioji buitinė technika tapo dažnai laukiamomis vartotojų karnavalų sritimis sumažinus lustų kainas, ypač mobiliuosius telefonus.Neilgai trukus po lustų kainų lavinos, kai kurie žmonės antroje šių metų pusėje socialinėse platformose šaukė pirkti mobiliuosius telefonus, kad užsidirbtų pinigų.
Iškart po to viena po kitos kilo naujos energijos kainos, elektroninių gaminių kainos, buitinės technikos kainos... ir taip toliau.Tačiau nėra aiškios tendencijos, ar prekių grandinėje bus atitinkamai mažinamos kainos, tačiau atvirai kalbant, ši lustų kainų mažinimo banga nesukels didelio kainų mažinimo vartotojų rinkoje.
Pirmiausia pažvelkime į įtakingiausią mobiliųjų telefonų sritį.Pastaraisiais metais mobiliųjų telefonų gamintojai be perstojo didina kainas.Žemos klasės tyli, aukščiausios klasės svirduliuoja, o galimybė kurį laiką sumažinti kainą yra labai maža.Be to, šalies mobiliųjų telefonų gamintojų bendrasis pelnas nebuvo didelis.Anksčiau „Huawei“ kūrėjų konferencijoje „Huawei“ vartotojų verslo programinės įrangos skyriaus viceprezidentas Yang Haisong teigė, kad Kinijos mobiliųjų telefonų gamintojų pelnas yra menkas, o šalies mobiliųjų telefonų rinkos dalis yra daugiau nei pusė, bet tik apie 10%.pelno.
Be to, lustai tikrai krito, tačiau kitų komponentų kainos nėra tokios mandagios, pavyzdžiui, jutiklių ir ekranų.Aukščiausios klasės modeliai tampa vis labiau įprasti, o mobiliųjų telefonų gamintojai, žinoma, kelia griežtesnius reikalavimus tiekimo grandinei.Pranešama, kad OPPO, „Xiaomi“ kažkada pritaikė išskirtinius jutiklius „Sony“ ir „Samsung“.
Dėl to mobiliųjų telefonų kainos nekyla, o tai yra palaima vartotojams.
Žvelgiant į naują energetiką, šį kartą kainas sumažinę pagrindiniai lustai – ne automobilių gamybos srityje.Negana to, pirmąjį pusmetį naujų energetinių automobilių gamybos ratų kainų augimas nebuvo staigus, o kildavo vėl ir vėl.To priežastis ne visos yra lustai.nelaimė.Birių medžiagų kainos kyla, o nikelio, plieno ir aliuminio, įskaitant teigiamus ir neigiamus elektrodus, kainos tik kyla ir mažėja, o baterijų kaina išlieka didelė.Akivaizdu, kad dėl šių veiksnių negalima kaltinti vien lustų.
Žinoma, automobilių gamybos rate nėra neįmanoma įžvelgti lustų persipylimo.Nuo šių metų LED šviesą skleidžiančių lustų ir vairuotojų lustų kainos nukrito 30–40 proc., o tai neabejotinai turės tam tikrą vaidmenį buferiuojant vėlesnes automobilių savininkų išlaidas..
Be išmaniųjų telefonų, vartotojų lustai didžiausią įtaką daro išmaniesiems namų įrenginiams, tokiems kaip oro kondicionieriai ir šaldytuvai.MCU paklausa trims pagrindinėms buitinės technikos reikmenims Kinijoje iš tiesų nėra maža – nuo 570 mln. 2017 m. iki daugiau nei 700 mln. 2022 m., iš kurių daugiau nei 60 proc.
Tačiau išmaniųjų namų srityje naudojami lustai iš esmės yra žemos klasės lustai su atgaliniais gamybos procesais, kurie yra diametraliai priešingi pažangiems gamybos procesams, tokiems kaip 3 nm ir 7 nm, kurie paprastai yra didesni nei 28 nm arba 45 nm.Žinote, šių lustų vieneto kaina nėra didelė dėl mažo techninio turinio ir plataus pritaikymo.
Buitinės technikos įmonėms žemos technologijos reiškia, kad jos gali netgi apsirūpinti savimi.2017 metais įkurtas Gree mikroelektronikos skyrius;2018 m. Konka paskelbė apie oficialų puslaidininkių technologijų padalinio įkūrimą;2018 m. Midea paskelbė apie pradžią lustų gamybos srityje ir įkūrė Meiren Semiconductor Company.2021 m. sausio mėn. buvo įkurta Meiken Semiconductor Technology Co., Ltd.Šiuo metu metinė masinė jos MCU lustų gamybos apimtis siekia apie 10 mln.
Remiantis nepilna statistika, daugelis tradicinių buitinės technikos įmonių, įskaitant TCL, Konka, Skyworth ir Haier, jau yra įdiegusios puslaidininkių srityje.Kitaip tariant, šis laukas visiškai neribojamas žetonų.
Žemyn, ar ne žemyn?Šis lustų kainų sumažinimas labiau panašus į klaidingą šūvį, o tiekėjų gamintojai šiuo metu nėra patenkinti, jau nekalbant apie vartotojus.
Paskelbimo laikas: 2022-08-23